Was ist ein Cap Darlehen?

Die Aufnahme eines Darlehens verpflichtet den Kreditnehmer nicht nur zur Rückzahlung der finanziellen Mittel, sondern darüber hinaus auch zur Zahlung von Zinsen. Hierbei stehen verschiedene Arten von Kreditzinsen zur Auswahl, die unterschiedliche Vorteile bieten. Neben der Festzinsvariante, die für eine bestimmte Frist gilt, gibt es die variable Zinsvariante, bei der der Effektivzinssatz regelmäßig alle drei oder sechs Monate dem aktuellen Marktzinsniveau angepasst wird. Auch hier gilt die Zinsvereinbarung nicht für die gesamte Kreditlaufzeit, sondern nur für einige Jahre. Bei einem aktuell niedrigen Zinsniveau ist es sinnvoll eine Festzinsvereinbarung zu treffen, um sich den günstigen Zins so lange wie möglich zu sichern. Ist das Zinsniveau allerdings hoch ist es empfehlenswerter einen variablen Zinssatz zu wählen. Hierdurch ist gewährleistet, dass der Kreditnehmer im Falle einer Zinssenkung ebenfalls von einer verminderten Zinsbelastung profitiert.

Allerdings besteht bei einem variablen Zinssatz auch die Gefahr, dass sich das Zinsniveau erhöht und der Kreditnehmer so mit einer höheren Zinslast konfrontiert wird. Um dies zu vermeiden bieten Banken ein sogenanntes Cap Darlehen, bei dem die Vorteile der variablen Verzinsung und der Schutz vor einer zu starken Zinssteigerung kombiniert werden. Bei dieser Form der Zinsvereinbarung wird eine Zinsobergrenze und eine Zinsuntergrenze festgelegt, die als Cap bezeichnet werden. Auf diese Weise ist sichergestellt, dass sich der variable Zins nur in dem vorgegebenen Rahmen bewegt und nicht übermäßig ansteigt. Der Kreditnehmer kann so die maximale Zinsbelastung kalkulieren und ist von Zinserhöhungen nur bis zu einem gewissen Maße betroffen.

Die Zinsuntergrenze ist dagegen für die Bank interessant, da hieran abgelesen werden kann, welcher Ertrag durch die Kreditvergabe mindestens erwirtschaftet wird. Für den Kunden ist bei einem Vergleich verschiedener Angebote zu Cap Darlehen wichtig, auf eine möglichst niedrige Zinsobergrenze zu achten. Das Cap Darlehen wird meistens für langfristige Finanzierungen wie z.B. Immobilienfinanzierungen vergeben und kann von Privatkunden und Geschäftskunden gleichermaßen genutzt werden.